Prólogo
I. Las finanzas públicas en la economía moderna
1. Importancia de las finanzas públicas:
Gastos públicos
Impuestos
Empréstitos públicos
Crédito otorgado por el gobierno
Amortización de la deuda pública
Conclusiones
2. Las finanzas públicas en el ingreso nacional:
Ingreso nacional
Gasto nacional bruto
Conclusiones
II. Gastos públicos
3. Tendencias de los gastos públicos:
Estructura de los gastos públicos
Los principios del gasto público
Expansión gubernamental vs. contracción
Conclusiones
4. Gastos públicos y gastos de los consumidores:
El principio del multiplicador
Variantes del multiplicador: el multiplicador atemporal directo
Variantes del multiplicador: el multiplicador directo temporal
Variantes del multiplicador: el multiplicador atemporal total
Variantes del multiplicador: el multiplicador temporal total
Multiplicadores variables
Cambios en los gastos públicos
Efectos de los gastos públicos en el comercio internacional
Conclusiones
5. Gastos públicos e inversiones privadas:
Investigación de los efectos de los gastos públicos sobre la inversión privada a través del principio de aceleración.
Enunciado del principio de aceleración bajo los supuestos de ocupación plena y de una técnica dada.
Subutilización del equipo de capital.
Expectativas.
Las interrelaciones de la producción, los precios y las ganancias.
Multiplicidad de etapas de producción.
Heterogeneidad de las empresas privadas.
Cambios en la técnica productiva.
Asimetría del acelerador
"Verificación" del principio de aceleración
Conclusiones
6. Gastos públicos e ingreso nacional:
Repercusión sobre la demanda de bienes y servicios
Gastos públicos y gastos de consumo
Gastos públicos e inversión privada
Teoría del fomento monetario
Teoría de la discrepancia entre ahorro e inversión
Conclusiones
III. Impuestos
7. Tendencia de los impuestos:
Finalidades de la política impositiva
Principios de la política impositiva
Consideraciones prácticas en la formulación de la política impositiva
Progresividad de la estructura de tasas
Tendencia de las recaudaciones fiscales en los Estados Unidos
8. Incidencia y efectos de los impuestos:
Impacto, traslación e incidencia de los impuestos
Condiciones de competencia
Impuestos sobre los excedentes económicos
Método de análisis de la traslación y la incidencia
Método de análisis de los efectos económicos
9. El impuesto sobre los ingresos: introducción:
Confusiones en el análisis de la incidencia y los efectos
Evolución del impuesto sobre los ingresos en los Estados Unidos
La ley del impuesto sobre los ingresos de 1948
Plan de análisis
10. Impuestos sobre los ingresos: sueldos y salarios
Incidencia de un impuesto sobre salarios y sueldos
Efectos de un impuesto sobre los sueldos y los salarios
Los ahorros y el incentivo para ahorrar
Conclusiones
11. Impuestos sobre los ingresos: intereses y dividendos
Efectos del impuesto sobre los ingresos en la demanda y en la oferta de fondos prestables
Impuesto sobre los dividendos
Conclusiones
12. Impuesto sobre las ganancias de capital:
Efectos sobre el crecimiento económico
Conclusiones
13. Impuestos sobre los ingresos de las empresas:
Consideraciones generales
Traslación con capacidad de producción fija
Traslación con capacidad de produccion variable
Conclusiones sobre la traslación
Efectos indirectos de los impuestos sobre los ingresos de las empresas
Conclusiones sobre los efectos indirectos
14. Los impuestos de compraventa y sobre la producción y el consumo:
La traslación en condiciones de capacidad de producción fija
Traslación en el supuesto de capacidad variable de producción
Problemas especiales de traslación
Traslación e incidencia de los impuestos sobre el consumo y la producción
Conclusiones sobre la traslación e incidencia de los impuestos de compraventa y sobre la producción y el consumo
Efectos económicos del impuesto de compraventa
Efectos de los impuestos sobre el consumo y la producción
Conclusiones en relación con los impuestos sobre las ventas y sobre el consumo y la producción
15. Otros impuestos: sobre la propiedad, nóminas, utilidades excedentes, utilidades no distribuidas, sucesiones, capitalización, transformación de materias primas, importaciones y capital por acciones:
Impuestos sobre la propiedad
Impuestos sobre las nóminas
Impuestos sobre utilidades excedentes
Gravamen de las utilidades no distribuidas
Impuestos sobre herencias, sucesiones y donaciones
Impuestos de capitación
Impuestos sobre transformación de materias primas
Impuestos a la importación
Impuestos sobre capital por acciones
16. Reformas al sistema impositivo:
Limitaciones del análisis de la incidencia y efectos de los impuestos
Evaluación de diversas clases de impuestos
Algunas reformas al sistema impositivo
Política impositiva flexible
Doble imposición de los dividendos
Depreciación acelerada
Promedios de ingresos y traspaso de pérdidas anteriores
IV. Empréstitos públicos
17. Tendencias en los empréstitos públicos:
La tendencia a largo plazo de las deudas federal, estatal y local
Costo de la deuda pública en concepto de intereses
Los tenedores de la deuda pública
Conclusiones acerca de las tenencias de los empréstitos públicos
18. Empréstitos públicos y finanzas privadas:
Análisis de la tenencia de la deuda
Algunos factores institucionales que determinan los efectos de los empréstitos públicos
Interrelación de los mercados de capital públicos y privados
Conclusiones
Nota suplementaria
19. Límites económicos de la deuda pública:
Impacto de la deuda pública sobre el sistema económico
Relación entre la deuda pública y la actividad económica
Carga de la deuda pública
¿Cuáles son los límites económicos?
V. Finanzas estatales y locales
20. La política fiscal de los gobiernos estatales:
Tendencia de los ingresos estatales
Alcance de los gastos de los gobiernos estatales
La deuda estatal y los superávit presupuestales
Conflictos interestatales: exenciones de impuestos
Conflictos interestatales: barreras impositivos
Conclusiones
21. Problemas financieros de los gobiernos locales:
Problemas de financiamiento de las ciudades
Fuentes suplementarias de ingresos
Ayudas federales y estatales
Conclusiones
22. Finanzas intergubernamentales:
Subsidios federales a los gobiernos estatales y locales
Coordinación fiscal entre la federación y los estados
Cooperación fiscal entre estados y municipios
Control centralizado de los empréstitos
Conclusiones: mejoramiento de las relaciones financieras intergubernamentales
VI. La política fiscal y la actividad económica
23. El impuesto fiscal en ingreso nacional:
Estructura de la política fiscal
Funcionamiento del mecanismo fiscal
24. Presupuestos equilibrados y desequilibrados:
El doble presupuesto: de capital y ordinario
Efectos expansionistas de un presupuesto equilibrado
Análisis del multiplicador aplicado a presupuestos equilibrados y desequilibrados
Conclusiones
Una teoría general de presupuestos equilibrados
25. La política fiscal y las fluctuaciones del ingreso:
Cerrando las "brechas" a través de la política fiscal
Peligros que entraña una política del gobierno que garantice la ocupación plena
La teoría de la finanza funcional
Peligros de una política gubernamental consistente en no tener política alguna
Conclusión: política fiscal máxima vs. mínima
